در این مطالعه، با استفاده از تکنیکی نوین به بررسی رابطه علّیت بین دو متغیر قیمت نفت و نرخ حقیقی ارز در اقتصاد ایران در بازه زمانی 1370 تا 1390 پرداخته شده است و تلاش گردیده با ترکیب دو روش شبکه ی عصبی مصنوعی و تبدیل موجک چگونگی ارتباط بین دو متغیر مذکور مورد آزمون قرار گیرد. نتایج به‌دست آمده نشان می‌دهد که پس از تجزیه‌ی سری‌های زمانی، در سطوح کمتر از هشت ماهه رابطه معنا داری بین دو متغیر فوق الذکر مورد تایید قرار نگرفته است. اما در سطوح زمانی بالاتر از هشت ماه مسیر علّیت غیرخطی به‌صورت دوطرفه تایید گردید. بنابراین می توان نتیجه گرفت که اگر چه در کوتاه مدت به دلیل دخالت های دولت در کنترل سطح عمومی قیمت ها و نرخ اسمی ارز، رفتار نرخ حقیقی ارز ارتباط معناداری با قیمت نفت ندارد، اما با گذشت زمان همان‌طور که انتظار می‌رود به دلیل وابستگی رو به تزاید اقتصاد ایران به در آمدهای نفتی، قیمت نفت یکی از عوامل موثر بر تغییرات نرخ حقیقی ارز به شمار می‌رود.